私募投资基金产品 风险等级评估
常规划分评分表（80分） 维度 定量指标 次级指标 备案经营时间（2） 指标说明 评分 超过3年（0分），1-3年（1分），1年以2 下（2分） 控股股东为大型国有企业（0分），控股股东为上市公司（0分），控股股东为近3年1 入选民营500强企业（0分），其他（1分） 实收资本5000万元（含）以上（0分），2000-5000万元（1分），2000万元以下（22 分） 8年及以上从业经验/5个及以上项目成功退出（0分），4-8年从业经验/2-4个项目1 成功退出（1分），0-4年及从业经验/2个以下项目成功退出（2分） 未发生变更（0分），发生过变更（1分） 0 是（0分），否（2分） 是（0分），否（1分） 0 1 公司股权结构（2） 公司实收资本（2） 基本情况（12） 实际控制人能力与经验（2） 控股股东/实际控制人的稳定性（1） 公司层面（40分） 治理结构与管理架构的完备性（2） 是否拥有基金销售牌照（1） 投研团队数量（2） 投研团队平均从业年限（2） 投研人员工作稳定性（1） 10人以上（0分），5-10人（1分），5人2 以下（2分） 5年以上（0分），3-5年（1分），3年以1 下（2分） 流失率20%以下（0分），流失率20%及以上（1分） 0 投研团队（6） 投研人员从业合规性（1） 全部取得从业资格（0分）；反之（1分） 0 是否建立较为完善的内部控制制度（2） 内部控制（12） 内部控制制度是否有效执行（2） 风险准备金制度（2） 是（0分），否（2分） 是（0分），否（2分） 是（0分），否（2分） 0 0 2 0 0 成立以来有无违规情况无（0分），有（2分） 及重大运营问题发生（2） 成立以来是否涉及任何否（0分），是（2分） 法律诉讼或受到监管部门调查（2） 高级管理人员（部门经理及以上）是否受过国家有否（0分），是（2分） 关部门或自律组织的警告、通报批评或处罚（2） 目前管理备案基金数量（2） 目前管理备案基金规模资产管理（2） 规模与业（总体绩（10） 管理基金过往业绩平均收益率）（4） 5只及以上（0分），2-4只（1分），0-12 只（2分） 10亿元及以上（0分），3-10亿元（1分），2 3亿元以下（2分） 20%及以上（0分），12~20%（1分），5~12%4 （2分），0~5%（3分），0%以下（4分） 0 管理基金是否出现过风否（0分），是（2分） 险事件（兑付风险）（2） 投资方式（母子基金/FOF）（2） 投资方向与范围（3） 母基金产品（1分），子基金产品（2分） 2 初创期企业股权（3分），成长期企业股权1 （2分），成熟期/上市前企业股权（1分） 单一项目不超过20%（0分）；单一项目投资比例（分散化程度）20-40%（1分），单一项目40-60%（2分），3 （3） 单一项目60-100%（3分） 产品结构（3） 杠杆运用（3） 产品增信措施（3） 层面基金设计 （40分） 退出安排（4） 优先劣后基金（1分），平行基金（2分），2 存在复杂嵌套结构（3分） 小于等于2：1（0分），2：1-4：1（1分）0 4：1-6：1（2分），6：1及以上（3分） 有3项及以上增信措施（0分），有2项增信措施（1分），有1项增信措施（2分），1 无增信措施（3分） 退出方案完善且不确定性小（0分），退出方案完善但存在一定不确定性（1分），退出方案较完善但存在较大不确定性（2分），1 退出方案存在瑕疵但不确定性较小（3分），退出方案存在瑕疵且不确定性大（4分） 合规（0分），不合规（1分） 0 募集方式及最低认缴金额（1） 运作方式（2） 存续期限（3） 是否托管（2） 开放式（0分），半封闭式（1分），封闭1 式（2分） 1年及以下（0分），1-3年（1分），3-52 年（2分），5年以上（3分） 是（0分），否（2分） 0 基金估值与程序（3） 有（0分），无（3分） 申购和赎回安排（2） 有（0分），无（2分） 基金经理是否跟投（3） 是（0分），否（3分） 运作期信息披露（3） 常规划分总分 3 0 3 每年披露一次（3分），每半年披露一次（2分），每季披露一次（1分），每月披露一3 次（0分） 42 审慎划分评分表（20分） 序号 1 2 3 4 相关指标 基金合同表述复杂，存在免责条款（1） 存在结构性安排（1） 投资标的具有衍生品性质（3） 基金产品或服务规模过大，可能触发巨额赎回，易引发群体事件（2） 非公开交易市场或投资者较少导致的短期变现能力较差（2） 指标说明 是（1分），否（0分） 是（1分），否（0分） 是（3分），否（0分） 是（2分），否（0分） 评分 0 0 0 0 5 6 7 8 9 10 11 12 是（2分），否（0分） 2 2 0 2 0 0 0 1 7 流动性差、存在非标资产投资，难以估值（2） 是（2分），否（0分） 投资杠杆过高（达到相关要求上限）（2） 投资标的单一，高度集中 （单一项目占总规模的60%以上）（2） 管理人涉嫌重大违法违规行为/正接受调查（1） 重大关联交易（2） 影响投资者利益的其他重大事项（1） 协会认定的高风险基金产品或服务（1） 审慎划分总分 是（2分），否（0分） 是（2分），否（0分） 是（1分），否（0分） 是（2分），否（0分） 是（1分），否（0分） 是（1分），否（0分）
